第四届防范非法证券期货宣传月丨非法证券期货活动案例之一
2023-05-10 19:42:09
非法“居间”请注意 盲目“投资”掉陷阱
2018年7月，被告人张某成立一家信息咨询公司，并以该公司名义为北京、杭州的数家期货公司提供居间服务，与其签订居间协议的期货公司按约90%的比例向其返还居间客户支付的交易手续费。2018年10月，另一被告人袁某入股该公司，参与经营，负责员工培训等工作。
经营期间，张某、袁某为牟取利益，在未经中国证监会批准、未取得期货投资咨询业务资格的情况下，招募黄某（另案处理）担任期货交易分析师，郭某、吴某等5余人（均另案处理）以开展期货居间的名义变相从事期货交易咨询业务。
张某、袁某指使业务员通过网络渠道发布期货行情分析，以承诺开户后提供期货交易辅导吸引客户开立账户；其后，指使分析师、业务员通过微信向客户提供“买点”“卖点”“止盈点”“止损点”等投资建议，引导、鼓励、促成客户交易，从而产生更多交易费。
至2020年底，被告人张某、袁某等人向多名客户提供期货投资咨询服务，从期货公司处分得手续费返佣600余万元。经查证，其中五名投资人根据张某、袁某等人提供的期货投资咨询建议进行交易并支付手续费，张某、袁某从手续费中非法获利80余元。
风险提示
期货居间人，也称为期货中介人，是指受期货公司委托，为期货公司提供订立期货经纪合同的中介服务，独立承担基于中介服务所产生的民事责任，期货公司按照约定向其支付报酬的机构及自然人。根据相关规定，期货居间人不得以任何形式向投资者提供包括但不限于品种、价位、方向、数量等指向明确的交易建议。以本案为代表的期货居间人利用其同期货公司的业务联系，突破期货居间业务范围，通过非法提供期货交易咨询建议诱导投资者开立账户、频繁交易并获取高额手续费提成，严重损害投资者合法权益，扰乱期货市场秩序，危害期货行业持续健康发展，应当坚决予以打击。考虑到两名被告人取得期货从业资格证，系利用职业便利实施犯罪。为进一步规范金融活动秩序，警醒从业者坚守法律红线，法院在对两名被告人判处刑罚同时也对其适用了从业禁止规定。2022年8月1日起，《中华人民共和国期货和衍生品法》正式施行，为规范期货交易和衍生品交易行为、促进期货市场和衍生品市场健康发展、防范金融风险奠定了良好基础。期货从业者应当认清法律红线，恪守业务规定。投资者也应认识投资风险，审慎选择服务机构，在维护自身合法权益同时为促进资本市场良性发展贡献力量。
